Как рассчитать доходность акций скачать в хорошем качестве

Как рассчитать доходность акций

Как рассчитать доходность акций? Уровень 1: расчет доходности акций, основанный только на росте или падении цены акций. 5 лет назад я купил акции телекоммуникационной компании Verizon по 45 долларов за акцию, которые сейчас торгуются по 60 долларов за акцию. Доход, который я получил только от роста цены акций, равен разнице между текущей ценой акций и ценой акций на момент покупки в числителе, деленной на цену акций на момент покупки в знаменателе. 60,04 доллара минус 45,23 доллара, деленное на 45,23 доллара. Это равно 14,81 доллара, деленное на 45,23 доллара, что составляет рост цены акций на 33% за 5 лет. Если перевести это в годовую доходность очень простым способом (разделив 33% на 5), то получится около 6,5% годовых. ⏱️ТАЙМ-КОДЫ⏱️ 0:00 Рост цены акций 1:15 Рост цены акций плюс дивиденды 2:40 Рост цены акций плюс реинвестированные дивиденды 5:56 Рост цены акций + DRIP - издержки/комиссии Это работает нормально и фактически является окончательным ответом для акций, не выплачивающих дивиденды, но этот расчет доходности акций не дает полной картины в случае, если компания выплачивает дивиденды (например, Verizon). На уровне 2 мы рассчитываем доходность акций на основе как роста или падения цены акций, так и полученных дивидендов. Преимущество заключается в том, что это позволяет сравнивать динамику акций, даже если некоторые акции могут иметь высокий рост и низкие дивиденды, а другие - низкий рост и высокие дивиденды. Обновленная формула расчета доходности акций: изменение цены акций плюс дивиденды в числителе, деленные на цену акций на момент покупки в знаменателе. $14,81 плюс $11,86, деленные на $45,23. Это $26,67, деленные на $45,23, или 59% общей прибыли за 5 лет. Разделив эту общую доходность ещё раз на 5, получим около 12% в год. Гораздо более полная картина доходности акций, чем если бы мы фокусировались только на годовом приросте цены акций на 6,5%! Мы можем ещё больше повысить точность наших расчётов, учитывая прирост цены акций и реинвестированные дивиденды. Для этого потребуется либо более объёмная электронная таблица, либо онлайн-инструмент. Если вы введёте в поисковую систему «общая доходность акций, включая калькулятор реинвестирования», вы попадёте на такой экран, где можно ввести тикер (в нашем случае VZ для Verizon), начальную сумму (в нашем случае 1 акция, купленная по $45,23), а также начальную и конечную даты периода, за который вы хотите рассчитать общую доходность для акционеров. Кстати, DRIP расшифровывается как план реинвестирования дивидендов: дивиденды инвестора напрямую реинвестируются в базовый актив, генерируя дополнительную прибыль. Результатом работы онлайн-инструмента является вот такой график, а также число в левом нижнем углу, показывающее стоимость акции плюс реинвестированные дивиденды на конец периода. Наша обновлённая формула для расчёта доходности акций: конечная стоимость минус начальная стоимость, делённая на начальную стоимость. 76,92 доллара минус 45,23 доллара, делённые на 45,23 доллара. Это 31,69 доллара, делённые на 45,23 доллара, или 70% прироста за 5 лет. Разделив это на «прямую», получим доходность 14% в год. До сих пор доходность росла с каждым последующим уровнем, который я рассмотрел: с 33% за 5 лет, исходя из роста цены акций, до 59% за 5 лет, исходя из изменения цены акций плюс дивиденды, и до 70% за 5 лет, исходя из изменения цены акций плюс реинвестированные дивиденды. Что произойдет на уровне 4? Будет ли что-то лучше? Нет, не будет, так как на уровне 4 мы учитываем транзакционные издержки и комиссию за обслуживание, что снижает общую доходность. Вы понесли транзакционные издержки при покупке акций, и если вы хотите рассчитать свою общую доходность, вам следует также учесть транзакционные издержки при продаже акций в конце 5-летнего периода. Кроме того, в течение 5 лет, пока вы владели акциями, ваш банк или брокер, вероятно, взимал с вас комиссию за обслуживание в виде процента от стоимости вашего портфеля. Эти транзакционные издержки и комиссии за обслуживание зависят от брокера и вашего плана, поэтому я не буду вводить конкретные цифры в расчет, но, думаю, вы поняли! Филипп де Вро (Финансовый Рассказчик) стремится сделать бухгалтерский учёт, финансы и инвестиции увлекательными и простыми для понимания. Изучите деловую и бухгалтерскую терминологию, чтобы присоединиться к диалогу с генеральным директором вашей компании. Поймите, как работает финансовая отчётность, чтобы принимать более взвешенные инвестиционные решения. Филипп проводит обучение #финансам в различных форматах: видео на YouTube, занятия в классах, вебинары и бизнес-симуляции. Свяжитесь со мной через LinkedIn! Хотите получить доступ к бонусному контенту и/или выразить свою благодарность, угостив меня чашкой чая? Присоединяйтесь к моему каналу в качестве подписчика по ссылке    / @thefinancestoryteller